Ak Yatırım’ın hazırladığı hisse haber ve yorumları:
Emlak GYO (OLUMLU; Endeksin Üzerinde Getiri; 12 aylık Hedef Fiyat: 3.65 TL) 2015 yılı satış hedefi öngörülerini açıkladı. Buna göre, Şirket 2015 yılında 12,016 adet konutun ön satışını gerçekleştirmeyi ve bu satışlardan yaklaşık 6.76 milyar TL ön satış hasılatı elde etmeyi planlıyor. Bizim 2015 yıl sonu ön satış tahminimiz 10,500 adettir, dolayısıyla Şirket’in açıkladığı 2015 öngörüsü bizim tahminlerimizin üzerindedir. Haberin Emlak GYO hisseleri için olumlu olduğunu düşünüyoruz.
Aksigorta’nın (NÖTR; Öneri; Endekse Paralel Getiri; 12 Aylık Hedef Fiyat: 3,34 TL) – hayat dışı prim üretimi Kasım ayında %16,6 düşüşle 103mn TL oldu. Yavaşlamanın temel nedeni kasko segmentinde devam eden fiyat rekabeti ve banka kanalında beklentinin altında büyüme. Ayrıca, 2014 yılı 11 aydaki prim üretimi yıllık bazda %12,7 artarak 1.557 milyon TL oldu. Hayat dışı prim üretiminin 2014 yılında %11,7 artışla 1.704mn TL’ye ulaşacağını tahmin ediyoruz (Şirket yönetiminin tahmini 2014 yılında %15 civarında büyüme ve 70-75mn TL aralığında net kar gerçekleşmesiydi). Ayrıca trafik segmentinde bedeni hasarlar ile ilgili devam eden davaları göz önünde bulundurarak provizyon tahminlerimizi arttırıyoruz ve dolayısıyla 2014 yılı net kar tahminimizi 60mn TL’ye (Önceki 68mn TL), 2015 yılı net kar tahminimizi ise 72mn TL (Önceki: 90mn TL). Aksigorta için 12 aylık hedef fiyatımızı hisse başına 3,34 TL’ye (Önceki 3,70TL) ve önerimizi, trafik segmentindeki belirsizlikleri ve kasko segmentindeki fiyat rekabetini göz önünde bulundurarak “Endekse Paralel Getiri”ye (Önceki: Endeksin Üzerinde Getiri) revize ediyoruz.
Ak Yatırım Araştırma
TÜM HİSSE YORUMLARI İÇİN TIKLAYIN!