Piyasa Beklentimiz
Geçtiğimiz hafta beklentilerin oldukça altında açıklanan ABD istihdam raporunun ardından, haftanın ilk yarısında ISM hizmet sektörü PMI verisi açıklandı. Haziran ayı tarım dışı istihdam yalnızca 57 bin kişi artmış, önceki aylara ilişkin aşağı yönlü revizyonlarla birlikte iş gücü piyasasında belirgin bir yavaşlamaya işaret etmişti. Bu zayıf tablonun ardından açıklanan ISM hizmet sektörü PMI verisi haziranda önceki aya kıyasla 0,5 puan azalarak 54 değerine indi (beklenti: 54,2); üretim ve yeni siparişler alt kalemlerinde yavaşlama görülürken istihdam alt endeksi 3,3 puan artışla 51,2’ye yükseldi. Zayıf istihdam ve ISM verileri, Fed’in kısa vadede faiz artırımı ihtimalini azaltmış durumda. Bu sabah Temmuz toplantısında faizlerin sabit bırakılma ihtimali %70 olarak fiyatlanıyor.
Küresel borsaların odağında bugün FOMC toplantı tutanakları bulunuyor. Tutanaklarda enflasyon görünümü, enerji fiyatlarının etkisi ve üyelerin faiz patikasına ilişkin görüş ayrılıkları konusunda verilecek sinyaller izlenecek. Ayrıca gündemde ABD 2Ç26 bilanço sezonu var: Bu hafta PepsiCo ve Delta Air Lines sonuçları açıklanacak. Önümüzdeki hafta JPMorgan, Citigroup, Wells Fargo ve Bank of America’nın bilançoları bekleniyor. Yurtiçinde ise 23 Temmuz TCMB faiz kararı beklenmektedir. Dün başlayan NATO Liderler Zirvesi’nden çıkacak mesajlar izlenecek. Ayrıca 17 Temmuz Fitch, 24 Temmuz Moodys kredi notu gözden geçirmeleri takip edilecek.
Bu sabah küresel risk iştahı negatif yönde bulunuyor. ABD’nin İran’a yönelik saldırıları ile bu sabah petrol fiyatları 76,30 dolara yükselirken, küresel risk iştahı baskı altında bulunuyor. ABD vadeli piyasaları çoğunlukla eksi yönde fiyatlanıyor. Asya borsalar ise karışık yönde. Bu sabah Japonya borsası %1’e yakın eksi, Çin borsası hafif artı satıcılı ve Güney Kore borsası %5’in üzerinde eksi seyrediyor. Artan enflasyon endişeleri ve yüksek faiz oranları emtialar tarafında baskı oluşturmaktadır. Bu sabah ONS altın 4125 dolar, ONS Gümüş 60,4 dolar yakınlarında işlem görüyor. Dolar Endeksi (DXY) 101,0 ABD 10 yıllık tahvil faizi %4,56’dan işlem görüyor. Küresel borsalardaki zayıf görüntünün etkisi ile BIST100’de güne sınırlı satış baskısı ile başlanabilir.
BIST100 endeksinde sınırlı satış baskısı başlanabilir…
BIST 100 Endeksi dünkü işlemleri pozitif bir görüntüyle tamamladı. Gün içinde 14.397-14.611 puan bandında hareket eden endeks, kapanışta %0,50 oranında değer kazanarak 14.497 puandan günü sonlandırdı. Endekse puan bazında DSTKF, TUPRS ve ODINE pozitif katkı sağlarken, ASELS, KTLEV ve ENKAI baskılayan hisseler arasında yer aldı. Bankacılık endeksi (XBANK) %0,07 ile sınırlı bir artışla 17.391 puandan kapanırken, Sınai endeksi %0,76 yükselişle günü tamamladı. XBANK’ta son üç işlem gününde 17.300 civarındaki 10-100 günlük ağırlıklı ortalamalar yakınında bir tutunma çabası dikkat çekiyor; kısa vadede bu seviye üzerinde kalınması hâlinde tepki alımlarıyla 17.800, 18.000 ve 18.200 dirençleri yeniden hedeflenebilir, 17.800-18.000 altında kalınması durumunda ise görünüm yeniden zayıflama riski taşıyor.
Endekste tepki hareketi güçlenme eğiliminde. Son dört işlem gününde 14.400 civarında dengelenme ve güçlenme çabası gözlemleniyor; geçtiğimiz hafta satış baskısının 100 günlük ağırlıklı ortalamada (14.000) destek bulmasıyla başlayan tepki hareketi, 14.500 üzerine yerleşme çabasına girdi. 22 ve 50 günlük ağırlıklı ortalamaların yakınsadığı 14.300-14.380 bandı ilk önemli destek bölgesini oluştururken, bu bölge üzerinde tepki alımlarının sürmesi ve 14.700-14.900 direnç bölgesinin hedefte kalması bekleniyor. Orta vadeli yükseliş trendinin teyidi için, Mayıs ayındaki TL bazlı zirve (15.204) ile 19 Haziran’da test edilen 14.876 puanın birleştirilmesiyle oluşan alçalan trend formasyonunun üst sınırı olan 14.700’ün aşılması gerekiyor. MACD göstergesi sıfır ekseni üzerinde yeniden alım konumuna geçerek orta vadeli momentumun güçlendiğine işaret ederken, kısa vadeli RSI ve momentum göstergeleri de aşırı satım bölgesinden pozitif yönde harekete geçmiş durumda. Genel görünüm, 14.400 üzerinde kalındığı sürece 14.700-14.900 direnç bölgesinin aşılabileceği yönünde; dolar bazında endeks 309,5 USD seviyesine yükseldi.
Destekler : 14250/14000/13800 Dirençler: 14500 / 14700 / 14900
Teknik Takip Listesi
VIOP Strateji – XU030 Spot Endeks
XU030 endekste 16.886 seviyesinden kapanış gerçekleşti. Sınırlı yaşanan geri çekilmelerin kalıcı olmadığını takip ettik. Teknik görünümde ciddi bir bozulma yok. Olası geri çekilmelerde 16.650 – 16.800 bandı takip edilecektir. Bu bölgenin üzerinde fiyatlama devam ettiği sürece teknik görünümün pozitif seyretmesini bekliyoruz. Dün yaşanan yukarı yönlü eğilimin sürdüğü senaryoda ise 16.970 seviyesi direnç konumunda izlenecektir. Vadeli tarafta dün akşam seansı yatay seyretti. Küresel piyasalarda da zayıf bir görünüm hakim. Bugün açılışta zayıf bir fiyatlama görebiliriz.
Kaynak: İntegral Yatırım BİST Günlük Bülten