Ziraat Yatırım Menkul Değerler Araştırma Sabah Stratejisi Raporu:
“SABAH STRATEJİSİ”
Arzı kontrol etme yönünde adımlarla petrol fiyatlarının yükselmesi ve Samsung kaynaklı teknoloji endekslerinde yaşanan kayıplar sonrasında nötr ve yönsüz risk sabahına uyanıyoruz. Brent petrol fiyatının varil başına 53 Dolar’dan işlem görmesiyle piyasalarda risk iştahı arttı. Özellikle enerji şirketleri kayda değer prim kazandılar. Buna rağmen petrol ithalatı nedeniyle küresel iyimserlik Türkiye’ye aynı ölçüde yansıyamıyor. ABD seansında; S&P500 günü %0,5 oranında değer kazanarak kapatırken, Türkiye ETF’i %0,6 oranında değer kaybetti. Sabah Kore ve Singapur dışında Asya piyasaları alıcılı görünüyorlar. Bunun önemli bir kısmı dün petrol hareketinin Asya’nın kapalı olduğu Avrupa seansında gerçekleşmesi. Singapur’da bir bankanın yasal yaptırımla karşı karşıya kalması yerel değer kayıplarının nedeni. Kore’de ise KOSPI endeksinin %1’i aşan oranda değer kaybetmesinin sebebi endeksin temel taşı Samsung’un Galaxy Note 7 satışlarını durdurması. Samsung, bu sabah %7 oranında değer kaybediyor. MSCI Gelişmekte Olan Ülke endeksi %0,6 oranında değer kaybetmekte – Samsung’un da etkisiyle. S&P500 vadeli işlemlerde %0,1 geriliyor. Dolar / TL de seans kapanışına göre %0,1 oranında yukarıda ve kotasyonlar 3,0750’den geçiyor. Güne 77.800 – 77.850 seviyelerinden yatay açılışla başlayabiliriz. Gün içindeki haber akışı ile piyasanın yön bulmasını bekliyoruz.
Bugün veri takvimi rahat. Öğlen TSİ 12:00’de Almanya’da ZEW anketini takip edeceğiz. Öğleden sonra ABD’de açıklanacak KOBİ güven endeksi ise ikinci planda. ZEW anketinde geleceğe dönük beklentilerin geçtiğimiz ay kaydedilen 0,5 değerinden 4,0 değerine güçlenmesi bekleniyor. ZEW ve IFO’nun geleceğe dönük beklentileri Avrupa Merkez Bankası (ECB) politikalarında etkili olabiliyor. Serinin tarihi ortalaması 23,6 değerinde. 20 seviyesine doğru ZEW beklentisi önümüzdeki aylarda güç kazanırsa ECB parasal genişlemeyi gözden geçirebilir. Mevcut durum endeksinin ise 55,1’den 55,5 değerine yükselmesi beklenmekte. ZEW endeksi için bu seviyeler zirve. Zaten Almanya’da ekonominin toparlanma eğiliminde seyrettiğini biliyoruz. Belirleyici konu ekonomik aktörlerin geleceğe dönük umutlarını arttırıp arttırmadıkları.
ŞİRKET HABERLERİ
Aksigorta (AKGRT, Sınırlı Pozitif): Şirketin 2016 Ocak – Eylül dönemine ait prim üretimi bir önceki yılın aynı dönemine göre %12 oranında artarak 1,4milyar TL’ye yükselmiştir. Bu yılın Eylül ayındaki prim üretimi de bir önceki yılın aynı ayınına göre %12 oranında artarak 126,7mn TL olarak gerçekleşti.
Turkcell (TCELL, Nötr): Turktell ve Global Tower Yönetim Kurullarında alınan kararlara göre, halka arzın Turktell’in satışı yoluyla Global Tower’ın ödenmiş sermayesinin %25’ine kadar (ek satış opsiyonu dahil olmak üzere) yapılması beklenmekte olup, halka arz fiyat aralığı hisse başına 3,82 TL – 4,46 TL olarak belirlenmiştir.
Logo Yazılım (LOGO, Sınırlı Pozitif): 30 Mayıs 2016 tarihinde yapılan açıklamada Şirket ile GSF Software Labs LLC arasında Hindistan’da faaliyet gösterecek bir yazılım firması kurulması için bağlayıcı olmayan ön anlaşma imzalandığı açıklanmıştı. İlgili ortaklık anlaşması imzalanmış ve şirket kuruluş işlemlerine başlanmıştır. Logo ve GSF Software Labs LLC, Hindistan’ın Maharashtra eyaletinde Logo Business Technology Private Limited ünvanı ile kurulması planlanan şirkete sırasıyla %66,6 ve %33,4 oranlarında iştirak edeceklerdir. IDC’ye göre Hindistan yazılım pazarının 2015-2019 döneminde %10,6 yıllık bileşik büyüme kaydetmesi beklenmektedir.
Garanti Bankası (GARAN, Öneri “EKLE”, Nötr): Garanti Bankası, Rusya’daki iştiraki Commercial Bank GarantiBank Moscow’daki hisselerini Sovcombank’a 40,45mn USD’ye satmak üzere hisse alım anlaşması imzaladığını duyurdu.
29 Temmuz 2016 Tarihli Garanti Bankası Raporumuz için Tıklayınız…
Vakıfbank (VAKBN, Öneri “EKLE”, Nötr): Banka, 182 gün vadeli 100mn TL ve 126 gün 200mn TL nominal değerli bonoların ihraç ve halka arz edilmesi amacıyla SPK ve Borsa İstanbul’a başvuru yapmıştır.
10 Ağustos 2016 Tarihli Vakıfbank Raporumuz için Tıklayınız…
SEKTÖR HABERLERİ
Enerji: Rusya doğalgazını Türkiye üzerinden Avrupa’ya taşıyacak olan “Türk Akımı Doğalgaz Boru Hattı Projesi” için hükümetler arası anlaşma imzaladı. Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan ve Rusya Devlet Başkanı Vladimir Putin 1 saat 40 dakika süren görüşmelerinin ardından, ortak basın toplantısı düzenledi. Türk Akımı anlaşması, Türkiye Cumhuriyeti Enerji ve Tabii Kaynaklar Bakanı Berat Albayrak ve Rus Enerji Bakanı Aleksandr Novak, tarafından imzalandı. Türk Akımı Doğalgaz Boru Hattı Projesi, iki hattan oluşacak ve toplam 31,5 milyar metreküp kapasiteye sahip olacak. Hatlardan biri Türkiye’ye uzanacak ve Türkiye’nin ihtiyaçları için kullanılacak. Diğer hattın ise Rus gazını Türkiye üzerinden Avrupa’ya taşıması planlanıyor. Kaynak: AA
Ayrıca, Rusya Enerji Bakanı Aleksandr Novak, Türkiye’ye yapılacak indirim için Gazprom’a belirli rakamlar üzerinde çalışma yapma talimatı verildiğini söyledi. Gazetecilerin yapılacak indirim oranıyla ilgili sorularını yanıtlayan Novak, “Gazprom’a belirli rakamlar üzerinde BOTAŞ ile çalışma yapması için talimat verildi. Bu nedenle, şu anda bir rakamdan bahsedemiyorum. Anlaşma sağlandığında, indirim oranı açıklanır” dedi. Kaynak: Hürriyet
DİĞER ŞİRKET HABERLERİ
Göltaş Çimento (GOLTS, Nötr): Daha önce duruş bildiriminde bulunulan toplam klinker üretim kapasitesinin %35 ‘ini temsil etmekte olan 1.fırının planlı revizyon çerçevesinde yapılan bakım ve onarım işleri tamamlanarak faaliyete geçmiştir.
Componenta Dökümcülük (COMDO, Sınırlı Negatif): Şirketin 2011-2012-2013-2014-2015 mali dönemlerine ait yapılan vergi incelemesi sonucu Stopaj ve KDV Vergi Aslı için toplam 11,5mn TL ve bu vergi aslının cezası olarak da toplam 17,2mn TL tutarında Bursa Ertuğrulgazi Vergi Dairesi ile Bursa Orhangazi Vergi Dairesi’nden Ceza İhbarnamesi şirkete tebliğ edilmiştir. Konu ile ilgili olarak “Bazı Alacakların Yeniden Yapılandırılmasına İlişkin 6736 Sayılı Kanun ve anılan kanuna ilişkin Genel Tebliğ (Seri N1)” uyarınca vergi aslının indirilmesi, ceza tutarının silinmesi ile gecikme cezalarında azaltım ve taksitlendirme imkanları dahilinde gerekli başvuru yapılarak vergi affından faydalanılmıştır. Bu çerçevede, sonuç olarak Şirket tarafından ödenecek toplam vergi borcu tutarı 7,02mn TL’ye düşürülerek 2 aylık dönemler içinde toplamda 6 taksitte ödenecektir.