FROTO; Rekabet Kurulu soruşturmasının tamamlanması / sınırlı olumlu
Tavsiye AL
Fiyat/Hisse TRY249.90
Hedef Fiyat/Hisse TRY354.60
Getiri Potansiyeli 42%
HAO 18%
Piyasa değeri TRY87,692 mln
Rekabet Kurumu tarafından yapılan bildirimde, Şirket tarafından 11 Ağustos 2020 tarihli KAP açıklamasıyla kamuya duyurulan, Rekabet Kurumu tarafından birinci el (sıfır) ve ikinci el araç satışı pazarlarında faaliyet gösteren distribütör ve araç kiralama şirketlerinin 4054 sayılı Rekabetin Korunması Hakkında Kanun’un 4. maddesini ihlal edip etmediklerinin tespitine yönelik olarak açılan soruşturmanın tamamlanarak, Şirket hakkında 4054 sayılı Rekabetin Korunması Hakkında Kanun’un 16. maddesi uyarınca idari para cezası verilmesine yer olmadığına karar verildiği belirtilmiştir. İlgili kararı herhangi bir ceza ile sonuçlanmaması dolayısıyla FROTO açısından sınırlı olumlu olarak değerlendiriyoruz.
MGROS; Şubat 2022 mağaza açılışları / nötr
Tavsiye AL
Fiyat/Hisse TRY37.68
Hedef Fiyat/Hisse TRY59.10
Getiri Potansiyeli 57%
HAO 51%
Piyasa değeri TRY6,822 mln
Şirket, 5 adet Migros, 3 adet Migros Jet ve 3 adet Macrocenter formatında toplam 11 satış mağazası Şubat ayı içerisinde hizmete açmıştır. 28 Şubat 2022 itibariyle Şirketin yurtiçinde toplam mağaza sayısı 2.573’tür. İlgili gelişmeyi MGROS payları açısından nötr olarak değerlendiriyoruz.
PGSUS; 4Ç21 net rakamı beklentilerin altında / sınırlı olumsuz
Tavsiye AL
Fiyat/Hisse TRY88.80
Hedef Fiyat/Hisse TRY147.90
Getiri Potansiyeli 67%
HAO 36%
Piyasa değeri TRY9,084 mln
Pegasus, 4Ç21’de 3,492 milyon TL gelir (Konsensus: 3,574 milyon), 478 milyon TL FAVÖK (Konsensus: 615 milyon TL) ve 970 milyon TL net zarar (Konsensus: 717 milyon TL net zarar) açıkladı. 4Ç21 FAVÖK ve net kar rakamının beklentilerin hafif altında açıklanması ve Rusya – Ukrayna savaşının havacılık sektörüne etkilerini düşünerek hisse üzerinde sınırlı olumsuz bir etkiye neden olabileceğini düşünüyoruz.
Kaynak: Deniz Yatırım Günlük Bülten