ABD Enflasyonunun Ardından Fiyat Tepkilerini Takip Ediyoruz…
*Global piyasalar ABD enflasyonu gölgesinde yön bulmaya devam ediyor. Dün açıklanan veri şu şekilde gelmişti;
Ocak ayında manşet enflasyon aylık bazda beklentilerin 0.1 puan üzerinde %0.3 artış gösterirken, yıllık bazda beklentilerin 0.2 puan üzerinde %3.1 artış gösterdi. Bir önceki veriler sırasıyla %0.2 ve %3.4 olarak açıklanmıştı.
Çekirdek enflasyon ise aylık bazda beklentilerin 0.1 puan üzerinde %0.4 artarken, yıllık bazda beklentilerin 0.2 puan üzerinde %3.9 artış gösterdi. Bir önceki veriler sırasıyla %0.3 ve %3.9 olarak açıklanmıştı.
Verilerin gelişimine baktığımızda, enflasyon trendlerinin kendini güçlü bir şekilde gösterdiğini görmekteyiz. Bu özellikle çekirdek enflasyon tarafında görülüyor. Veriler sonrası ABD 10 yıllık tahvil faizi ve dolar endeksi yükselirken, Ons Altın ve ABD borsa endeksleri tarafında düşüş gördük.
FED’in faiz indirme ihtimalleri ise böylelikle Haziran ayına ertelenmiş oldu. Piyasanın bu veriye aşırı sert tepki vermemesinin sebebi ise, Powell’ın Mart ayındaki faiz indirim beklentilerini sona erdirmesidir.
*Avrupa Merkez Bankası Başekonomisti Lane, bir sonraki hamlenin faiz indirimi olacağını ancak bunun zamanlamasının henüz belli olmadığını belirtti.
*Global piyasalarda bazı emtialar aşırı bir fiyatlama gerçekleştiriyor. Bunlardan biri Doğalgaz. Arzın büyük oranda devam etmesinin yanında, hava sıcaklıklarının normalin üstünde seyretmesi ve yavaş yavaş bahar aylarına girilmesi ile birlikte talep azlığı yaşanıyor. Doğalgaz vadeli fiyatları son 4 yılın en düşüğünde.
Bir başka meta ise Kakao vadeli fiyatları. 1977 yılında gördüğü zirve noktasının da çok üstüne çıktı ve bugün 6000 $ seviyelerinde fiyatlanıyor. Hava ve toprak şartları sebebiyle arzın çok azalması ve bunun devam edeceği endişesi Kakao vadeli fiyatlarını 2022 Eylül ayından bu yana 2220 seviyesinden itibaren güçlenerek yükselmesine sebep oluyor. Aşırı yüksek fiyatlarda olan bu metada oynaklığın artması öngörülebilir.
ALTIN
Ons Altın – 1988 Desteğini Test Etti, Gün İçinde 2005 Direncine Dikkat…
ABD enflasyon sonrası en sert reaksiyon veren emtiadan biri Ons Altın’dı. Sarı metal 2020 seviyesinden başladığı günü 1992 seviyesinde bitirdi. Asya seansında 1988 desteği test edildi. Kısa vadede, gün içinde 2005 seviyesi üstüne çıkamadığı sürece negatif eğilimin devam etmesi mümkün. Burada ilk bölge 1972, ikinci bölge ise 1933 olarak takibimizde olacaktır.
Destekler: 1988 – 1972 – 1951
Dirençler: 2005 – 2020 – 2039
EURUSD
EURUSD – ABD Enflasyon Açıklaması Sonrası Düştüğü Bölgeden Tepki Veremedi…
ABD’de istenildiği gibi ateşi sönmeyen enflasyon oranları karşısında parite dün güçlü bir şekilde dolar lehine hareket etti. Özellikle Çekirdek Enflasyon tarafında düşüşün bir trend haline gelmesinin sağlanamamasıyla birlikte FED’in Haziran’a kadar faiz indiremeyeceğine yönelik beklentiler gelişti. Parite dün gün içinde 1.0795 direncinden 1.0700 bölgesine kadar geriledi. Günü 1.0720 seviyesi altında kapattı. Gün içinde tekrar 1.0720 üzerinde bir tutunma görmezsek yakın zamanda adım adım 1.06’ye doğru düşüş eğilimi görebiliriz.
Gün içinde Euro Bölgesi’nden ekonomik büyüme verisi parite için önemli olabilir.
Destekler: 1.0665 – 1.0630 – 1.0575
Dirençler: 1.0720 – 1.0755 – 1.0795
USDJPY
USDJPY – 151.70 Zirvesine Doğru Adım Adım…
Parite, dün ABD enflasyonuna en ciddi tepki veren enstrümanlardan biriydi. ABD enflasyon verisinin akabinde ABD 10 yıllık tahvil faizi de artınca Japon Yeni hızla değer kaybetti. Parite 150’nin üzerine çıkarak 150.75’e kadar yükseldi. Yukarıda, son zamanlarda görülen en yüksek seviye olan 151.70 direnci var.
Bu seviyelerde Japonya Merkez Bankası’nın olası sözlü müdahalesine karşı dikkatli olunabilir.
Destekler: 150.75 – 151.70 – 153.55
Dirençler: 149.80 – 148.40 – 147.40
CRUDE OIL
CRUDE – 72’den Tetiklenen Yükselişi İzlerken, 79.70 Ana Dirençtir…
ABD Ham petrol fiyatları 72 desteğinden bu yana gelen tepkilerle yükselmeye devam ediyor. Dün itibariyle 77.80 direnci de test edildi ancak burayı şimdilik kıramadı. Asya seansında 77.80 direncinde fiyatlama devam ediyor. Gün içinde ana direnç 79.70’dir.
Olası düşüşlerde 75.90 gün içi ilk destek olmakla birlikte 72 seviyesi de haftalık ana destektir.
Destekler: 75.90 – 73.85 – 72.00
Dirençler: 77.80 – 79.70 – 81.00
DOĞALGAZ
Doğalgaz – Sert Düşüş Devam Ediyor…
Doğalgaz piyasasındaki sert düşüş devam ediyor. Bu gece itibariyle Doğalgaz vadeli kontratı 1.68 seviyesine kadar geriledi. Son üç haftada düşüş 2.80 bölgesinden bu yana devam ediyor.
Doğalgaz fiyatları üretimin talepten çok daha fazla devam etmesiyle birlikte düşüyor. ABD’de havaların mevsim normalleri üzerinde gitmesiyle ısınma ihtiyacının yeterli talebi arttırmaması burada etkili oluyor. Ek olarak bahar aylarında havaların daha fazla soğumayacağı öngörüldüğünde Doğalgaz’ın satışlarının şuan önden yüklemeli olma ihtimali güçlü. Bahar ayları sona ererken, havaların ısınma eğilimi ve klima ihtiyacı / enerji ihtiyacına göre fiyatlarda yukarı yönlü tetiklenmelere karşı haber akışı ve raporların takip edilmesinde fayda var.
Teknik olarak baktığımızda, 1.68’e kadar gerilemiş olan fiyatlarda aşağıda haftalık ana destek 1.48 seviyedir. Bu seviye en son 2020 yılında destek olarak çalışmıştı. Eğer bu seviye kırılırsa son 20 yılın en düşül seviyelerine doğru gerileme yaşanabilir.
Kısa vadede 1.93 üzerinde tutunma görülmezse, teknik olarak negatif eğilim sürebilir.
Destekler: 1.48 – 1.11 – 0.91
Dirençler: 1.93 – 2.50 – 2.80
NASDAQ
Nasdaq – Dün Yaşanan Hızlı Düşüş Önemli Bir Trend Desteğinde Tutundu…
Nasdaq vadeli borsa endeksi, dün ABD enflasyon verisi sonrası FED’in Haziran ayına kadar faiz indirimi yapamayacağı beklentilerinin öne geçmesi ile birlikte güçlü bir satış gördü. Bu düşüş, 2023 Ekim sonu 14140’dan gelen uptrend çizgisine kadar devam etti ve bu trend çizgisi şuan destek görevi görmekte. 17585 yatay desteği gün içinde önemli bir destek hattıdır. Kırılırsa, 17155 bölgesine doğru geri çekilme tetiklenebilir.
Olası tepkilerde ilk direnç 17780 ve ana direnç 18100 seviyesidir.
Destekler: 17585 – 17400 – 17155
Dirençler: 17780 – 18100 – 18509
Kaynak: IKON Menkul Sabah Bülteni