SABAH STRATEJİSİ
Güne %1’lik yükselişle başlayan BIST100 bu görüntüsünü gün sonuna taşıyamadı ve kapanış %0,1’lik gerilemeyle 8.016 seviyesinden gerçekleşti. İşlem hacmi 91,6 milyar TL ile önceki güne göre artış gösterdi. Diğer yandan, 47 hisse günü eksi bölgede tamamladı. Bankacılığın negatif ayrıştığı (%-0,9) ortamda; turizm, bilişim, gıda gibi sektörler ön plana çıktı. Endekse en yüksek katkıyı sağlayan ilk 3 hisse SASA, ASTOR ve CCOLA olarak sıralandı. Yurtdışı borsalarda ise dün pozitif bir hava hakimdi. Amerikan endeksleri (özellikle teknoloji hisselerinin ektisiyle) %0,5-1,4 arasında yükseliş kaydetti. Avrupa’da da Euro Stoxx 50 endeksindeki günlük artış %1,1’in üzerindeydi. Bu sabaha baktığımızda, Japonya hariç MSCI Asya Pasifik endeksi %1 civarında artıda. Bununla birlikte, ABD ve Avrupa vadelileri de pozitif. Bu ortamda BIST100’ün güne hafif alıcılı bir başlangıç yapmasını bekliyoruz. Yurtiçinde bugün konut satışları ile TCMB piyasa katılımcıları anketi takip edilecek. ABD’de ise Michigan tüketici güven endeksi ile 2. el konut satışları izlenecek veriler arasında.
MAKROEKONOMİ
ABD’de istihdam piyasası verilerinden, 13 Ocak haftasına ilişkin haftalık yeni işsizlik maaşı başvuruları, hafif artış beklentilerine karşın 203 bin kişi seviyesinden 187 bin kişi seviyesine gerileyerek Eylül 2022’den bu yana en düşük seviyede gerçekleşmekle birlikte tarihsel ortalamaların altında düşük seviyelerde seyretti ve iş gücü piyasasında sıkı görünüme işaret etmeyi sürdürdü.
ABD’de konut piyasası verilerinden, aralık ayı konut başlangıçları ve gelecek döneme ilişkin konut talebinin bir göstergesi olan inşaat izinleri verileri takip edildi. Buna göre, aylık bazda konut başlangıçları aralıkta %4,3 oranında gerileyerek beklentilerden (%8,7 düşüş) daha sınırlı düşüş sergilerken, inşaat izinleri ise %1,9 oranında artışla beklentilerin (%0,6 artış) üzerinde artış kaydetti.
Avrupa tarafında ECB’nin aralık ayı toplantısına ilişkin tutanakları yayınlandı. ECB, aralık ayındaki son toplantısında, faizleri beklentilerle uyumlu olarak sabit tutarak faiz artışlarına son iki toplantıda ara vermişti, bunun yanında bilançosunu daha hızlı küçültmeye karar verdiğini açıklamıştı. Ayrıca Banka’nın gelecekteki kararlarının, politika faiz oranlarının gerektiği sürece yeterince kısıtlayıcı seviyelerde belirlenmesini sağlayacağını ve kısıtlayıcı duruşun uygun seviyesini ve süresini belirlemek için verilere bağlı bir yaklaşımın izlenmeye devam edileceği belirtilmişti. Bunun yanında, ECB’nin yeni makroekonomik projeksiyonları da yayınlanmıştı.
- Yayınlanan tutanaklarda ise, aralık ayında tüm üyelerin, faiz oranlarının mevcut seviyelerinde tutulması yönündeki öneriyi kabul ettikleri gözlendi. Üyelerin, sınırlayıcı para politikasının bir süre için devam ettirilmesi ve sabırlı olunması gerektiğini vurguladıkları ve özellikle, enflasyonun yakın dönemde yükselmesinin muhtemel olması nedeniyle dikkatli olunması uyarısında bulundukları görüldü.
- Tutanaklara göre üyelerin, para politikası duruşunun yeterince kısıtlayıcı olmaya devam ettiği ve bunun da Banka’ya faiz oranlarını mevcut seviyelerde tutma ve enflasyon görünümünü, enflasyonun altında yatan dinamikleri ve para politikası aktarımının gücünü değerlendirmek için zaman ayırma fırsatı verdiği konusunda güven sağladığını ifade ettikleri gözlendi.
- Ayrıca üyelerin, veriye bağlı yaklaşımının yeniden ifade edilmesinin önemini vurguladıkları görüldü.
Yurt içinde ise, TCMB tarafından kasım ayı kısa vadeli dış borç istatistikleri yayınlandı. Buna göre, kısa vadeli dış borç stoku kasımda aylık 1 milyar USD artışla 171,9 milyar USD seviyesine yükseldi ve böylece rekor seviyede kaydedildi, yıllık bazda (geçen yılın aynı ayına göre) ise 26,7 milyar USD artış gerçekleştirdi.
- Orijinal vadesine bakılmaksızın vadesine 1 yıl veya daha az kalmış dış borç verileri kullanılarak hesaplanan kalan vadeye göre kısa vadeli dış borç stoku ise, kasımda aylık 6,3 milyar USD artışla 226,3 milyar USD seviyesine yükselerek rekor seviyede kaydedildi, yıllık bazda ise artış 37,3 milyar USD seviyesinde gerçekleşti.
Yurt dışında bugün veri takvimine bakıldığında,
ABD tarafında, ocak ayına ilişkin Michigan Üniversitesi tüketici güven endeksi öncü verisi TSİ 18’de takip edilecek. Aralık ayına ilişkin Michigan Üniversitesi tüketici güven endeksi, 61,3’ten 69,7’ye yükselmişti ve böylece enflasyondaki olumlu seyrin etkisiyle son beş ayın en yüksek seviyesinde gerçekleşmişti. Endeksin ocakta ise 70,1 seviyesine hafif yükselmesi bekleniyor.
Ayrıca ABD’de TSİ 18’de konut piyasası verilerinden, aralık ayı ikinci el konut satışları verileri takip edilecek.
Ayrıca TSİ 12’de ECB Başkanı Lagarde’ın konuşması, Banka’nın para politikasına yönelik olası yeni sinyaller bakımından izlenecek.
Bunun yanında, Almanya’da aralık ayına ilişkin ÜFE verisi TSİ 10’da takip edilecek. Almanya’da ÜFE, aylık bazda kasım ayında %0,5 oranında düşüş sergilemişti ve böylece son üç aydır düşüşünü sürdürmüştü, yıllık bazda ise kasım ayında düşüş hızı %11’den %7,9 seviyesine gelerek düşüşünü beşinci aya taşımıştı. Özellikle, yıllık bazda ÜFE’deki belirgin düşüşlerde geçen yılki enerji fiyatları kaynaklı baz etkisi etkili olmaktaydı. Aralıkta ise aylık bazda ÜFE’nin %0,4 gerileyerek düşüşünü sürdürmesi ve yıllık bazda ise düşüş hızının %7,9’den %8 seviyesine gelmesi bekleniyor.
Yurt içinde ise, TSİ 10’da TÜİK tarafından aralık ayı konut satışları verisi yayınlanacak. Toplam konut satışları, aylık bazda kasımda %0,3 oranında gerileyerek 93.514 adet seviyesinde gerçekleşmişti ve böylece aralıksız düşüşünü üçüncü aya taşıyarak son beş ayın en düşük seviyesinde kaydedilmişti, bunun yanında yıllık bazda ise kasım ayında %20,6 oranında gerileyerek düşüşünü dördüncü aya taşımıştı. Ayrıca yabancılara yapılan konut satışları ise kasımda aylık bazda %7,6 oranında düşüşle 2.342 adet seviyesinde gerçekleşmişti ve böylece Mayıs 2021’den bu yana en düşük seviyede kaydedilmişti, yıllık bazda ise %61,5 oranında düşüşle son 17 ayda gerilemeyi sürdürmüştü.
Ayrıca TCMB tarafından TSİ 10’da kasım ayı uluslararası yatırım pozisyonu istatistikleri yayınlanacak.
Diğer yandan, TSİ 10’da TCMB tarafından ocak ayı Piyasa Katılımcıları Anketi yayınlanacak.
ŞİRKET HABERLERİ
Aselsan (ASELS, Nötr): Aselsan ile Türkiye Cumhuriyeti Cumhurbaşkanlığı Savunma Sanayii Başkanlığı arasında Deniz Hava Savunma Sistemleri kapsamında, Aselsan payı 15,6mn EUR ve 182,3mn TL tutarında sözleşme imzalanmıştır.
Kayseri Şeker (KAYSE): Ticaret Bakanlığı tarafından şirkete daha önce tahsis edilen ve kamuoyuna duyurulan 11 bin 832 ton şeker ihracat izin miktarı, yine Ticaret Bakanlığı tarafından 19 bin 608 ton artırılarak toplam 31 bin 440 tona yükseltilmiştir. İlk izin tarihinden itibaren şirketin şeker ihracat miktarı 4 bin tona ulaşmıştır.
Diğer taraftan, Şirketin Türk Patent ve Marka Kurumu nezdinde tescilini talep etmiş olduğu, Capoeria zirai ilaç markası, 03.10.2023 tarihinden itibaren 10 yıl süreyle korunmak üzere 16.01.2024 tarihinde; Mitropan zirai ilaç markası ise 03.10.2023 tarihinden itibaren 10 yıl süreyle korunmak üzere, 17.01.2024 tarihinde tescil edilmiştir.
Kimteks Poliüretan (KMPUR, Nötr): 10.01.2023 tarihli açıklamada; Şirket Yönetim Kurulu kararı ile Almanya’da; bu bölgedeki varlığımızı güçlendirmek, ihracat örgütlenmesini ve gelişimini artırmak amacıyla yeni şirket kurulmasına karar verildiği bilgisi paylaşılmıştı. Şirketin %100 sermayesine sahip olacağı Almanya’da yerleşik Kimpur Germany GmbH unvanlı yeni şirket/bağlı ortaklığın kuruluş işlemleri ve gerekli yasal prosedürler 18.01.2024 itibarı ile tamamlanmıştır.
Oyak Çimento (OYAKC, Nötr): Ordu Yardımlaşma Kurumu (OYAK) ile Taiwan Cement Corporation (TCC) arasında 27.11.2023 tarihinde imzalanan ön mutabakat sözleşmesi kapsamında gerçekleştirilen görüşmeler tamamlanmış, 10.12.2023 tarihinde bağlayıcı sözleşmeler imzalanmıştı. Bağlayıcı sözleşmenin imzalanmasını müteakip, T.C. Rekabet Kurulu izni dahil ancak bununla sınırlı olmamak üzere, hisse devir işlemi nedeniyle resmi kurum ve kuruluşlardan alınması gereken izinlere ilişkin süreç başlamış ve gerekli başvurular yapılmıştır. Söz konusu hisse devir işlemi bakımından gerekli izinlerden biri olan T.C. Rekabet Kurulu izni, Kurul’un 18.01.2024 tarihli kararı uyarınca verilmiş ve böylelikle imzalanan bağlayıcı sözleşmeler kapsamındaki Türkiye rekabet izni şartı yerine getirilmiştir.
SEKTÖR HABERLERİ
Demir-Çelik: Türk Metal Sendikası, işveren sendikası Türkiye Metal Sanayicileri Sendikası (MESS) ile yürütülen grup toplu iş sözleşmesi görüşmelerinde anlaşma sağlanamaması üzerine grev kararı alındığı duyurulmuştu. MESS ile Birleşik Metal-İş Sendikası arasında devam eden Toplu İş Sözleşmesi sürecinde taraflar; 17 Ocak 2024 tarihinde mutabakata vararak, görüşülen maddeler üzerinde tam bir uzlaşma sağlamışlardır. Uzlaşma sonucundan etkilenen şirketler; TTRAK-FROTO-OTKAR-ARCLK-TOASO-AYGAZ-EGEEN-IZMDC-KARSN-PRKAB-SARKY-ALCAR-CEMTS-BFREN-FMIZP-DMSAS-ASUZU-BRSAN’dır.
Petrol: Uluslararası Enerji Ajansı (UEA) 2024 için petrol arzı büyüme tahminini günlük 300 bin varil artırarak 1,5 milyon varile çıkardı. Buna ek olarak UEA, küresel petrol üretiminin, aralıkta önceki aya göre günlük 490 bin varil azalarak 102 milyon 270 bin varile gerilediğini bildirdi. (Kaynak: Bloomberght)
DİĞER ŞİRKET HABERLERİ
Ege Seramik (EGSER): Yönetim Kurulu toplantısında, çıkarılmış sermayenin 360mn TL’den 720mn TL’ye çıkarılmasına ilişkin işlemlerin usulüne uygun olarak tamamlanması üzerine, gerekli işlemlerin yapılmasına karar verilmiştir.
Erbosan Erciyas Boru (ERBOS): 31.12.2023 Tarihi itibari ile, Şirketin Arazi, Arsalar ve Binalar grubundaki gayrimenkullerinin ve Tesis, Makine ve Cihazlar grubundaki sabit kıymetlerinin değerlemeleri yaptırılmıştır. 18.01.2024 tarihli ekspertiz değerleme raporları sonuçlarının, 2023 yılı yıllık finansal tablolarına yansıtılarak açıklanmasına karar verilmiştir.
Frigo-Pak (FRIGO): Şirketin 122,4mn TL tutarındaki çıkarılmış sermayesinin 147,1mn TL’ye arttırılması dolayısıyla, ihraç edilen toplam 24,8mn TL nominal değerli paylar, mevcut ortakların rüçhan haklarının kısıtlanması suretiyle, tahsisli olarak 1 TL nominal değerli pay için 6,06 TL fiyatla şirketimiz ortaklarından AG Girişim Holding’e, Borsa İstanbul Toptan Alış Satış işlemleri kapsamında tahsisli olarak satış işlemi tamamlanmış ve toplam 150mn TL fon sağlanmıştır.
Türkiye Sigorta (TURSG): Şirketin bağımsız denetimden geçmemiş 2023 yılı toplam brüt prim üretimi 59.518mn TL ‘ye ulaşarak ve bir önceki yılın aynı dönemine göre %136 oranında artış göstermiştir.
Kaynak: Ziraat Yatırım Sabah Stratejisi