Son Güncelleme:
Arçelik Hisse Yorumu Arçelik için önerimizi hedef fiyatımıza sınırlı yukarı potansiyel kalması nedeniyle “Endekse Paralel Getiri” ye indiriyoruz. 12 aylık hedef fiyatımız hisse başı 13.80TL sadece %3 yukarı potansiyele işaret ediyor. Bununla birlikte Arçelik’i güçlü – uzun vadeli büyüme hikayesi nedeniyle beğenmeye devam ediyoruz. Zayıf TL’den fayda elde edecek olması (1Ç14’te cironun %63’ü yurt dışı …
Devamını oku
Lider Faktoring Hisse Yorumu A) ŞİRKET HAKKINDA VERİLEN ÖZET BİLGİLER: 1. Ortaklık Yapısı: Şirket’in iki ana ortağı hisselerin %39,95’ini elinde bulunduran Yuda Elenkave ve %34,85’ini elinde bulunduran Nedim Menda isimli …
Devamını okuKörfez Gayrimenkul Hisse Yorumu A) Şirket Hakkında Verilen Özet Bilgiler 1. Faaliyet Konusu Hakkında; Ana ortağı (%99,996 pay ile) Kuveyt Türk Katılım Bankası A.Ş olan Körfez GYO’nun faaliyet konusu, yatırım …
Devamını okuMigros Hisse Yorumu Migros hisseleri için “Endeksin Üzerinde Getiri” notumuzu koruyoruz. Hisse için 12 aylık hedef fiyatımız 24,5TL %29 ukarı potansiyele işaret ediyor. Gıda perakende sektöründe Migros’un operasyonel gücüne inanıyoruz. Migros’un – süpermarket segmentinde lider olduğu ‐ çift haneli ciro büyümesi, istikrarlı VAFÖK marjı (%6), güçlü serbest nakit akışı getirisi (%10) ve negatif 53 …
Devamını okuTSKB Hisse Yorumu Merkez Bankası’nın üzerinde artan faiz baskısı, siyasi tansiyonun yükselmesi ve ABD kaynaklı likidite beklentileri bankacılık hisselerinde daha temkinli bir strateji belirlememize yol açtı. Böyle bir değerlendirmede bankacılık …
Devamını okuŞişe Cam Hisse Hisse Yorumu Şişe Cam için önerimizi ‘Endeksin Üzerinde Getiri’ olarak yukarı yönde revize ediyoruz. 7 Ocak’taki aşağı yönlü revizyonumuzun ardından Şişe Cam hisseleri %20 değer kaybederken, BIST-100 …
Devamını okuPegasus Hisse Hisse Yorumu Pegasus’un şu anki hisse fiyatı temel değerleri yansıtmıyor. 2008-2013 döneminde ortalama %31 yolcu büyümesi sağlayan şirketin, gelecek yıl sektörün pozitif dinamikleriyle %19 daha büyüme gösterebileceğini düşünüyoruz …
Devamını okuKardemir D Hisse Hisse Yorumu Kardemir için 12 aylık hedef fiyatımızı 1,47TL (önceki 1,40TL) seviyesine yükseltiyoruz. Yeni hedef fiyatımız %35 yukarı potansiyele işaret etmektedir. 4Ç13 sonuçları oldukça güçlü. 4Ç13 VAFÖK …
Devamını okuHalkbank Hisse Hisse Yorumu Halkbank için “Endeksin Üzerinde Getiri” notumuzu sürdürüyoruz. Son dönemde yaşanan gerilemenin de hissede alım fırsatı olduğunu düşünüyoruz. Halkbank’ın 2014 net karında sektördeki ortalama net kar performansına …
Devamını okuEmlak GYO Hisse Hisse Yorumu Seçim sonuçlarının Emlak GYO hisselerini olumlu etkileyeceğini düşünüyoruz. Bu sonuçlarla birlikte, Emlak GYO İstanbul’da yeni şehir bölgesinde TOKI ile arazi alımlarını arttırmasını bekliyoruz. Bu da …
Devamını okuAselsan Hisse Yorumu Aselsan için “Endeksin Üzerinde Getiri” notumuzu sürdüryoruz. Şirket için 12 aylık hedef fiyatımız 10,0TL. Değerlememize göre Aselsan için %27 yukarı potansiyel öngörüyoruz. Aselsan ikincil halka arzının ertelenmesi …
Devamını okuVakıfbank Hisse Yorumu Vakıfbank hisseleri yıllık bazda %25 düşüşle bankacılık sektör endeksinin %6 gerisinde kaldı. Banka 2014T 0.8x F/DD çarpanıyla sektör ortalaması olan 1.1x çarpanına göre iskontolu işlem görüyor. %13 …
Devamını okuİş Bankası C Hisse Yorumu İş Bankası geçtiğmiz son bir yılda bankacılık endeksinin %4 gerisinde kaldı. Banka 2014 1.0 x F/DD çarpanıyla sektör ortalaması olan 1.1x çarpanının altında işlem görüyor. …
Devamını okuTeknosa Hisse Yorumu Teknosa için önerimizi ‘Endeksin Üzerinde Getiri’ye revize ediyoruz. Hisse için 12 aylık hedef fiyatımızı da 13,55TL (önceki 13,24TL) olarak belirledik. Yeni hedef fiyatımız %20 yukarı potansiyele işaret ediyor. Teknosa 2014T 5,1x FD/VAFÖK ile uluslararası benzer şirket çarpan ortalaması olan 5,5x çarpanına göre bir miktar iskontolu işlem görüyor. Şirketin 2014T F/K çarpanı 16,1x seviyesinde bulunurken benzer şirket ortalaması 10,9x seviyesinde. Oldukça hızlı bir büyüme kaydeden Teknosa’nın %28 olan …
Devamını okuAsya Bank Hisse Hisse Yorumu Bank Asya için notumuzu “Endekse Paralel Getiri” olarak aşağı yönde revize ediyoruz. Hissede son dönemde yaşanan ralli önerimizdeki aşağı revizyonun arkasındaki etken. Katar İslamic Bank tarafından yapılacak bir satın almanın hissede biraz daha yukarı potansiyel sağlayabileceğini …
Devamını okuRoyal Halı Hisse Yorumu 1. Değerlendirme Raporu’nun Amacı Sermaye Piyasası Kurulu‟nun (“SPK”) 22.06.2013 tarihinde Resmi Gazete‟de yayınlanan Pay Tebliği Seri: VII, No: 128.1 (“Tebliğ”) 29.Madde 4. fıkrası uyarınca, “Payların ilk …
Devamını okuŞişe Cam Hisse Hisse Yorumu Şişe Cam için önerimizi Endeksin Üzerinde Getiri’ olarak yukarı yönde revize ediyoruz.7 Ocak’taki aşağı yönlü revizyonumuzun ardından Şişe Cam hisseleri %20 değer kaybederken, BIST‐100 endeksinin …
Devamını oku