Perşembe gününün ekonomik veri ajandası boş olmasına ve kayda değer kurumsal açıklamalar bulunmamasına rağmen, ABD piyasalarında beklenmedik bir satış hareketi gerçekleşti. Yedi hafta üst üste yükseliş kaydedecek gibi görünen endeksler, Çarşamba akşamı Dow Jones’un art arda ikinci rekorunu kırması ve alıcıların güçlü iştahını yansıtan yukarı yönlü boşluk bırakmasının hemen ardından sert bir düşüşle karşılaştı.
Piyasa yapıcıları olmayan bir günde fonların agresif pozisyon kapatma kararı alması dikkati çekti. Dow Jones ve S&P 500 endeksleri %1,65 oranında değer kaybederken, Disney %7,5 ve Goldman Sachs %4 geriledi. Russell-2000 endeksi %2,8, Nasdaq Composite ise %2,3 düşüş kaydetti. Teknoloji devleri ağır hasarlı araç gibi, düşüşler şöyle: Nvidia %3,5, Applied Materials %4,6, ARM %5,7, Palantir %6,5, Tesla %6,65 ve Strategy %7,15 kayıpla günü tamamladı.
Federal yönetimin yeniden açılması haberi son 48 saattir piyasalar tarafından görmezden geliniyordu. Çarşamba günü Dow Jones ve Russell-2000 rekorlarını eşitlemesine ya da geçmesine karşın, Salı gününden itibaren Nasdaq’ta düşüşler ağırlık kazanmaya başlamıştı. Çarşamba ve Perşembe günleri bu eğilim derinleşerek hisselerin %78’inin ekside kapandığı bir tabloya dönüştü.
Kasım başındaki son zirvelerin kaydedildiği dönemden bu yana süregelen bu dar genişlikli yükseliş, teknik açıdan ciddi bir uyarı sinyali oluşturuyordu ancak iyimser yatırımcılar bu anomaliyi görmezden gelmişti. Perşembe akşamı VIX korku endeksi %14,5 sıçrayarak 20 eşiğinin üzerine çıkması, piyasadaki gerginliğin tırmanışa geçtiğini teyit etti. GAFAM hisselerinin değerleme endişeleri ön plana çıkarken, Boston Fed Başkanı Susan Collins’in temkinli açıklamaları Wall Street’i daha da sarsıcı bir etki yaptı.
Boston Fed Başkanı Susan Collins’in ihtiyatlı mesajları, 17 Aralık’taki toplantıda üçüncü art arda faiz indirimi olasılığına dair şüpheleri güçlendirdi. FED konsensüsü Kasım başındaki %90 seviyesinden Perşembe akşamına kadar %50,7’ye kadar geriledi. Bu keskin düşüş, piyasa katılımcılarının Fed’in para politikası esnekliğine ilişkin beklentilerini yeniden değerlendirdiğini gösteriyor. Faiz indirimi kesinliğinden belirsizliğe geçişin yatırımcı psikolojisinde yaptığı hayal kırıklığı, özellikle yüksek değerlemeli büyüme hisselerine olan talebi zayıflattı. Merkez bankasının enflasyon ve işgücü piyasası dengelerini yeniden analiz etme ihtiyacı hissetmesi, döngü sonrası pozisyon almış fonları denge arayışına geçmeye zorladı.
Kripto para ve geleneksel piyasalarda karışık bir tablo görülüyor. Bitcoin 97.049 dolardan %2,63 düşerken, Ethereum 3.172 dolardan %1,86, XRP ise 2,30 dolardan %0,84 geriledi. PEPEUSDT (Pepe coin) 0,00000531 seviyesinde %2,03 kayıp yaşadı.
Geleneksel piyasalarda Dow Jones 47.457 puandan %1,65 düşüş gösterdi. Dolar endeksi (DXY) 99,15 seviyesinde sabit kaldı (%0,07 düşüş). Altın tarafında ise yükseliş hakim: gümüş (XAGUSD) 52,84 dolardan %1,07, altın ons fiyatı (XAUUSD) 4.185 dolardan %0,34, altın/TL paritesi (XAUTRYG) ise 5.694 liradan %0,56 yükseldi.
Dolar/TL 42,31 seviyesinde %0,19 artarken, Euro/Dolar 1,16 civarında yatay seyretti. VIX volatilite endeksi 19,99’a %14,23 sıçrayarak piyasalardaki tedirginliği yansıttı.
Grafik TradingView’den
PETKM‘in teknik görünümü oldukça zayıf. Cuma son işlem günü başlangıcı öncesi, hisse fiyatı 16,52 TL seviyesinde işlem görürken, genel değerlendirme “Sat” sinyali veriyor. Hareketli ortalamalar “Güçlü Sat” gösterirken, osilatörler nötr konumda. Birinci dip noktası 16.32 TL’ye kadar inebilir.
RSI 38,2 ile aşırı satım bölgesine yaklaşmış durumda. Momentum -0,58 ile negatif, Stokastik %18,8 ile düşük seviyelerde. CCI -110 ile oldukça zayıf bir görünüm çiziyor. Williams %R -78,7 ile aşırı satım bölgesinde bulunuyor.
Performans açısından hisse son bir haftada %5,6 düşerken, son bir ayda %15,06 geriledi. Üç aylık kayıp %7,86, altı aylık kayıp %6,4 civarında. Altın gümüş almayanlar pişman. Portföy çeşitliliğinin önemi de burda ortaya çıkıyor.
İşlem hacmi günlük 48,5 milyon lot ile son 24 saatte %7,7 azalmış.Fibonacci pivot noktası 18,46 TL seviyesinde bulunuyor. Ichimoku Base Line 18,81 TL’yi gösteriyor. Destek seviyeleri olarak 17,80 TL ve 17,20 TL izlenebilir. Direnç seviyeleri ise 18,50 TL ve 19,20 TL civarında oluşmuş durumda. Süpertrend halen sat şirketin politikası oldukça olumsuz görünüyor.
Sonuç itibariyle, Wall Street’teki risk iştahsızlığı paradoks biçimde ABD hazine tahvillerine destek sağlamadı; tam tersine 10 yıllık tahvil getirisi 4 baz puan artışla %4,107’ye, 30 yıllık tahvil getirisi ise 5 baz puan yükselerek %4,71’e ulaştı. Bu durum, piyasalarda ‘hiçbir şeyin yolunda gitmediği’ algısını pekiştirdi.
Okan Özdemir