Piyasa Beklentimiz
Borsa endeksi haftanın üçüncü işlem gününde zayıf seyrini tamamladı. Yükselişlerin sınırlı ve 10700 seviyesinin direnç olmaya başladığını izliyoruz. 10700 seviyesi üzerinde kapanışlar olmadığı sürece kısa vadede rahatlama olmasını beklemiyoruz. Teknik göstergelerde karışık sinyaller olduğunu söylemek mümkün. Gelirse bu seviyelerden tepki gelmesi mümkün olabilir aksi halde satış baskısının kademeli olarak 200 günlük ortalaması olan 10170 seviyesine doğru sürmesi beklenebilir. 3. Çeyrek bilanço dönemini sonlandırdık. Çok güçlü bilançoların iyi fiyatlama yaptığını izledik. Bunlara en iyi örnek olarak Türkiye sigortayı gösterebiliriz. Çeyrek finansal sonuçların diğer çeyreklerden çokta farklı ayrıştığını söylemek zor. Genel olarak finansman gider baskısı devam etti. Enflasyon muhasebesi uyumu bazı şirketlerde daha fazla hissedildi. Reel bazda kar marjlarını koruyan şirketler yeniden güçlü tarafta ayrıştı. Bazı şirketler için operasyonel verimliliğe verdikleri hassasiyet bilanço yapısını güçlü kılmakta başarılı oldu. Özellikle maliyet yönetimi ile birlikte brüt karlılığın daha güçlenmesi dikkatimizi çeken unsur oldu. Ancak bilançoların endeks üzerinde önemli bir katalizör olduğunu söylemek zor. Hikaye eksikliği endekste devam ediyor.
BIST 100 Endeksi
Endekste 10.640 seviyesinde bir kapanış gerçekleşmiş olmasına rağmen 10.625 desteğine çok yakın seyrediyor. 10.625 seviyesinin altında 10.500 seviyesine doğru satış baskısı artabilir. Daha sert bir satış dalgası ile karşılaşılması durumunda 200 günlük üssel ortalama olan 10.320 seviyesi ise ana destek olarak takip konumunda yer alıyor. Yukarı yönlü hareketlerde 10.700 seviyesi direnç olacaktır. Bunun üzerinde kapanışlarda 10.800 seviyesi hedeflenebilir. Endekste 11.000 seviyesinin üzerinde kalıcılık sağlanmadığı takdirde güçlü bir toparlanma beklemiyoruz.
Dirençler: 10.700 / 10.800 / 11.000
Destekler : 10.625 / 10.500 / 10.320
Bugün hareketli olmasını beklediğimiz hisseler:
BIMAS, CCOLA, GUBRF, MGROS– Güçlü teknik görünüm korunuyor
CWENE, EFORC, ENKAI, RAKYH – 22 günlük otalaması üzerinde tutunma beklentisi
Haftalık takibimizdeki hisselerden KTLEV, BRSAN hedef. EREGL, PGSUS stop. Diğer hisselerde beklentimiz devam ediyor.
VIOP Strateji – XU030 Spot Endeks
BİST 30 vadeli kontratta spot piyasadaki fiyattan 11544 seviyesinden kapanış gerçekleştirdi. Spot endekste 22 günlük hareketli ortalama olan 11650 seviyesi aşılmadığı müddetçe vadeli tarafta uzun pozisyona geçmek riskli olabilir. Bu noktada görünümün hala zayıf olduğunu söylemek mümkün. Bunun yanı sıra spot endekste 200 günlük hareketli ortalama olan 11250 seviyesini takip ediyoruz. Bu ortalamadan gelen tepki alımlarının devam etmesi ve 22 günlük üzerinde kalıcılık sağlanması durumunda vadeli tarafta uzun pozisyonların taşınabileceği görüşündeyiz. Ancak haber akışlarının etkili olduğu bu dönemde vadeli pozisyonlarda stop loss kullanmak faydalı olabilir.
Kaynak: İntegral Yatırım BİST Günlük Bülten