SABAH STRATEJİSİ
Güne hafif alıcılı bir görüntüyle başlayan BIST 100 endeksi sonrasında yön bulmakta zorlansa da öğleden sonra siyasi ve hukuki gelişmelerin etkisiyle sert satışlarla karşılaştı. Bir ara %5,9’a varan düşüş yaşayan endeks, günü %3,6 oranında kayıpla 10.878 puandan tamamladı. Bu seviye, 15 Ağustos’tan bu yana en düşük kapanış oldu. İşlem hacmi ise 209 milyar TL ile son 5 ayın en yüksek seviyesinde gerçekleşti. Sektör bazında bakıldığında Bankacılık (XBANK) %4,8, Sınai (XUSIN) %3 değer kaybetti. Ülke risk primimiz (5 yıllık CDS) 7 baz puan artışla 271 baz puana çıkarak ağustos ayından bu yana en yüksek seviyeyi gördü. Diğer taraftan yurtiçinde Cumhurbaşkanı Erdoğan, yıl sonu enflasyonunun hedeflere uygun gerçekleşeceğini belirterek, borçlanma faizleri ve risk priminde gerileme, rezervlerde ise rekor seviyelerin görüldüğünü söyledi. Buna ek TCMB Başkanı Fatih Karahan sıkı para politikasının fiyat istikrarı sağlanana kadar süreceğini vurguladı. Faiz kararlarının dezenflasyon sürecine göre şekilleneceğini, enflasyonda kalıcı bozulma halinde tüm araçların devreye alınacağını ifade etti. Karahan, yıl sonu enflasyonunun tahmin aralığında kalacağı öngörüsünü de yineledi. Yurtdışında ise Trump’ın Fed üyesi Lisa Cook’u görevden alma girişimi tartışma yaratmaya devam ediyor. Jeopolitik cephede ise Trump, Putin’den hayal kırıklığı duyduğunu söylerken, Rusya – Çin ilişkilerinden endişeli olmadığını ifade etti. Diğer yandan, dün ABD’de açıklanan ve beklentilerin altında gelen imalat PMI verileri büyümeye yönelik endişeleri gündeme getirirken, artan borçlanma ihtiyacı ile küresel tahvil faizlerindeki yükseliş eğilimi risk iştahı üzerinde baskı yaratıyor. Bu ortamda dün Euro Stoxx 50 günü %1,4 oranında düşüşle kapattı. S&P500 endeksi ise %0,7 oranında geriledi. Ons Altın, %1,6 oranında yükselişle 3.533 seviyesinden kapatarak rekor tazeledi. Bu sabaha bakıldığında, Asya borsalarında genel olarak satıcılı bir görüntü var. ABD vadelilerinde ise net bir yön yok. Altın yatay, Gelişmekte Olan Ülke para birimleri hafif baskı altında. BIST100’ün ise güne yatay bir görüntüye başlamasını bekliyoruz. Gözler bu sabah açıklanacak ağustos ayı enflasyon rakamlarında olacak. Beklentiler, TÜFE’nin aylık %1,8 artması ve yıllık enflasyonun %33,52’den %32,60’a gerilemesi yönünde. Beklentilerin altındaki bir veriye borsa ilk etapta olumlu tepki verebilir. Ancak, olası yükselişlerde kalıcılık beklemiyoruz. Dünkü sert satışların etkisi devam edebilecekken, yurtdışı piyasalardaki kırılgan görüntü de alım iştahını azaltabilir. Özetle, BIST100’de kısa vadeli satış baskısı sürebilir. Yurtdışında ise bugün ABD’de üretimin seyrine ilişkin olarak temmuz ayı dayanıklı mal siparişleri nihai verisi ile fabrika siparişleri takip edilecek. Ayrıca istihdam piyasası verilerinden JOLTS açık iş sayısı yakından izlenecek. Günün ilerleyen saatlerinde yayımlanacak Bej Kitap ise Fed’in 12 bölgeden gelen değerlendirmeleriyle ekonomik görünüme dair güncel tablo sunacak. Avrupa tarafında ise hizmet sektörü nihai PMI verileri açıklanacak.
ŞİRKET HABERLERİ
Anadolu Efes (AEFES, Sınırlı Negatif): 30.12.2024’te Rusya’daki ortak girişimin geçici yönetimi, şirketin unvan ve logosunun değiştirildiğini bildirmiştir. Bu değişiklik yalnızca unvan ve logoyu kapsamakta olup, mülkiyet yapısı ve hukuki statüde herhangi bir değişiklik olmamıştır.
Türk Hava Yolları (THYAO, Sınırlı Pozitif): Şirket, 2015’te iç karışıklık nedeniyle durdurduğu Libya’daki Misrata seferlerine 10 yıl aradan sonra yeniden başlamıştır. Haftada üç gün yapılacak uçuşların, iki ülke arasındaki ekonomik ve kültürel ilişkilere katkı sağlaması beklenmektedir.
Ral Yatırım Holding (RALYH, Sınırlı Pozitif): Şirket’in %100 bağlı ortaklığı Hera Teknik Yapı, sermayesini %900 artırarak 75mn TL’ye çıkarmıştır. Artışa karşılık gelen 67,5mn TL’lik paylar Şirket tarafından nakden ve tamamen taahhüt edilmiştir.
SEKTÖR HABERLERİ
Bankacılık: Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB), özel sektörü Merkez Bankası Dijital Türk Lirası Araştırma ve Geliştirme Projesi (Dijital Türk Lirası Projesi) ekosistemine davet etti. TCMB’den yapılan açıklamada, Dijital Türk Lirası Birinci Faz Değerlendirme Raporu’nda Dijital Türk Lirası Projesi’nin birinci fazının bulguları ve projede benimsenen yaklaşımların paylaşıldığı belirtildi. (Kaynak: Dünya)
DİĞER ŞİRKET HABERLERİ
Batı Ege GYO (BEGYO): Şirket Yönetim Kurulu dört eşit taksitte olmak üzere hisse başına brüt 0,02 TL (net 0,02 TL) kar payı dağıtım teklifini Genel Kurul onayına sunma kararı almıştır. Son kapanış değerine göre temettü verimi %1 olarak hesaplanmaktadır.
Gelecek Varlık Yönetimi (GLCVY): Şirket’in %69,9 oranındaki payına sahip hakim ortağı Fiba Holding, sahip olduğu sermayenin %9,4’ünü temsil eden 13,1mn TL nominal değerli payların borsada işlem gören niteliğe dönüştürülmesine karar vermiştir.
Hatsan Gemi (HATSN): Rekabet Kurulu, aralarında Şirket’in de bulunduğu, tersanecilik sektöründe faaliyet gösteren 33 teşebbüs, 2 teşebbüs birliği ve 1 danışmanlık şirketi hakkında kanun ihlali iddiasıyla soruşturma açılmasına karar vermiştir.
Orge Enerji Elektrik Taahhüt (ORGE): Şirket’in devam eden işleri arasında yer alan Mandarin Oriental Etiler Projesi’nde, işverenle yapılan anlaşma çerçevesinde 335,5mn TL tutarındaki sözleşme bedeli, 92,5mn TL’lik keşif artışıyla 427,9mn TL’ye revize edilmiştir.
Özata Denizcilik (OZATA): Şirket, yurt dışında yerleşik bir firmayla toplam 2,75mn USD tutarında iki adet gemi tamir, bakım ve onarım sözleşmesi imzalamıştır.
Skyalp Finansal Teknolojiler (SKYLP): Şirket, bağlı ortaklığı Dorınsıght Araştırma ve Danışmanlık’ın tamamını 400bin USD bedelle Tenk Bilişim Teknolojileri ve Danışmanlık’a devretmek üzere Pay Devir Sözleşmesi imzalamıştır.
Kaynak: Ziraat Yatırım Sabah Stratejisi