Altın (XAU) ve Gümüş (XAG) başta olmak üzere değerli metaller piyasasında şu anda yüksek volatilite (oynaklık) hakimdir. Finansal piyasalarda volatilite, fiyatların çok kısa süre içinde sert bir şekilde aşağı veya yukarı yönlü hareket etmesi anlamına gelir. Aracı kurumlar tarafından gönderilen bu tür acil durum bildirimleri, piyasa likiditesinin azaldığını veya işlem hacimlerinin aşırı arttığını gösterir. Yatırımcıların bu dönemde ekran takibini daha aza indirgeyip ara sıra yürüyüşler yapması (tabi kaldıraçlı oynamayanlar), anlık fiyat değişimlerinin portföy üzerindeki etkisini doğru analiz etmesi, XAU/USD ve XAG/USD paritelerindeki sert kırılmalara hazırlıklı olması gerekmektedir.
Bu hareketliliğin temelinde genellikle küresel ekonomik belirsizlikler, açıklanan kritik enflasyon verileri, merkez bankalarının (FED, ECB vb.) faiz politikaları veya aniden gelişen jeopolitik riskler yatar. Değerli metaller, kriz dönemlerinde “güvenli liman” talebi gördüğü için, küresel stres arttığında fiyatları çok hızlı değişebilir. Bu süreçte piyasa yapıcılar, spread oranlarını (alış-satış farkı) açabilir ve işlem maliyetleri artabilir. Dolayısıyla, mevcut piyasa koşullarında temel ve teknik analiz verilerini yakından takip etmek, makroekonomik takvimdeki gelişmelere göre pozisyon almak hayati önem taşır.
Yatırımcılar için en büyük tehlike, bu hızlı fiyat değişimleri sırasında oluşabilecek Margin Call (Teminat Tamamlama Çağrısı) ve Stop Out (Zorunlu Pozisyon Kapatma) riskleridir. Kaldıraçlı piyasalarda işlem yapıyorsanız, fiyatların ters yöne gitmesi durumunda teminatınız hızla eriyebilir. Bildirimde belirtilen “yeterli fonun bulundurulması” uyarısı, serbest marjininizin açık pozisyonları taşımaya yetecek seviyede tutulması gerektiğini vurgular. Aksi takdirde, sistem bakiyenizi korumak için işlemlerinizi otomatik olarak zararına kapatabilir (likidasyon), bu da sermayenizin büyük bir kısmını kaybetmenize neden olabilir.
VIX 18,72 seviyesinde %10,97 yükseliş gösterirken, XHARZ 191.874,70 değerinde %0,42 artışla işlem görüyor. USDTRY 43,49848 fiyatından %0,27 kazanç sağlarken, DXY 96,597 seviyesinde %0,45 yükseldi. DJI ise 49.071,56 noktada %0,11 artış kaydetti.
Düşen Varlıklar:
ETHUSD, Ethereum grafiği, 2.727,41 seviyesinde %3,24 düşüş yaşarken, PEPEUSDT 0,00000453 değerinde %4,23 geriledi. XAGUSD 101,32550 fiyatından %12,33 düşerken, XAGTRYG 141,80 seviyesinde %12,24 değer kaybetti. XU100 13.774,85 noktada %0,41 geriledi.
BTC USD 82.438,17 değerinde %2,57 düşerken, EURUSD 1,19202 seviyesinde %0,42 kayıp yaşadı. XRPUSD 1,7449 fiyatından %3,35 geriledi. XAUUSD 5.051,715 değerinde %5,93 düşerken, XAUTRYG 7.064,55 seviyesinde %5,95 değer kaybetti.
Grafik TradingView’den
Aselsan hisse fiyatı (ASELS) hissesi 303,25 TL seviyesinde işlem görürken, grafik üzerinde belirgin bir düşüş trendi gözlemleniyor. Hisse, 304 TL’den gerçekleştirilen satış sinyallerini takiben art arda gerileme yaşadı. Fibonacci düzeltme seviyelerine göre, 300 TL bölgesi kritik bir destek noktası olarak öne çıkıyor ve bu seviyenin altına inilmesi durumda 287,50 TL’deki ikinci güçlü destek bölgesi devreye girebilir.
Yukarı yönlü hareketlerde ise 314,50 TL seviyesi birinci direnç noktası olarak izleniyor ve bu bölgenin aşılması halinde 320-323 TL bandındaki ikinci direnç bölgesine doğru yükseliş potansiyeli bulunuyor. Grafikteki süpertrend yeşil al sinyalleri, düşük seviyelerde alım fırsatlarının değerlendirildiğini gösterse de, trend çizgisinin kırılması için güçlü bir momentum gerekiyor. 300 TL destek ve 314,50 TL direnç aralığında pozisyon yönetimi yapılması önerilir.
Sonuç itibariyle, bu riskli dönemden en az zararla çıkmak veya fırsatları değerlendirebilmek için proaktif risk yönetimi stratejileri uygulamak şarttır. Kaldıraç oranlarını düşürmek, Zarar Durdur emirlerini mutlaka kullanmak ve portföydeki nakit seviyesini artırmak alınabilecek en etkili önlemlerdir. Volatilitenin yüksek panik çok. Özetle, şu an piyasada “bekle-gör” stratejisi uygulamak veya mevcut pozisyonları ek teminatla güçlendirmek, sermaye koruması açısından en mantıklı yaklaşım olacaktır. Altın ve gümüş, borsadan iyidir bu durumda. Tabi kaldıraçsız!
Okan Özdemir