Yapı Kredi Hisse Yorumu / Ziraat Yatırım – (21.05.2019)

Öneri: “AL”, Hedef Fiyat: 2,95 TL

Fiyat 1,94 TL $0,32
Hedef Hisse Fiyatı 2,95 TL
Potansiyel Getiri 52%

Güçlü Yönler
 Banka’nın, bedelli sermaye artımının (4,1 milyar TL) ardından 2020 strateji ve hedefleri dahilinde atılan adımların karlılığı artıracak nitelikte olmasıyla ön plana çıkması
 Ocak ayında tamamlanan ana sermayeye dahil edilebilir (AT1) ihracının yanı sıra karlılıkta artış beklentisiyle sermayenin güçlenme eğilimi
 Teknolojik yatırımlar ve optimizasyon çalışmaları ile maliyet kontrolü
 Kredi portföyünün ücret ve komisyon gelirlerindeki artışı destekleyici nitelikte olması
 Cazip sayılabilecek çarpanlar (3,51x F/K, 0,42x PD/DD)

Riskler
 Faiz oranları ve döviz kurlarındaki ani yükselişler
 Aktif kalitesi ve sermaye yeterlilik oranında yaşanabilecek olası bozulmalar

Yapı Kredi Bankası 0,42x PD/DD ile bankacılık sektörü değeri olan 0,70x’in altında işlem görmektedir. Banka, ayrıca MSCI Gelişmekte Olan Banka hisselerinin 1,10x olan PD/DD’nin altındadır.

HİSSENİ SEÇ, ANALİZİ E-MAİLİNE GELSİN!

Raporun tamamı için tıklayın.
SİZ DE BİNLERCE YATIRIMCI GİBİ PARA & BORSA MOBİL UYGULAMASINI ÜCRETSİZ İNDİREREK GÜNCEL PİYASA YORUMLARINA ULAŞMAK İÇİN HEMEN BURAYA TIKLAYIN
Google Play'den ücretsiz indirin