Ereğli Demir Çelik Hisse Yorumu / Ziraat Yatırım – (28.08.2020)

Ereğli Demir Çelik (EREGL) Öneri: “AL”, Hedef Fiyat: 10,45 TL

Fiyat 8,85 TL $1,20
Hedef Hisse Fiyatı 10,45 TL
Potansiyel Getiri 18%

Güçlü Yönler

 Hem yassı hem de uzun çelik üretimi
 Otomotiv ve makine sanayi gibi katma değeri yüksek sektörlerde yassı çeliğe yoğun talep olması
 Düzenli kar payı ödemesi yapması ve yüksek kar payı verimi
 Pandemi döneminde Şirket’in 5.187mn TL (haziran sonu) net nakitte olması
 Normalleşme sürecinin şirket faaliyetlerine olumlu etkisi
 2020 yılı için 8,5mn ton satış beklentisi

Riskler

 Koronavirüs ile ilgili endişeler dolayısıyla hammadde fiyatlarında yukarı yönlü, satış miktarı ve fiyatlarında aşağı yönlü hareketlerin oluşması riski
 Ülkelerin korumacı politika izleme olasılığı ile uluslararası faaliyetlerin kısıtlanabilmesi olasılığı
 Normalleşme sürecinin uzaması ve/veya salgının tekrar güç kazanması

Ereğli Demir Çelik’in İNA ve benzer şirket çarpanlarına göre hesapladığımız hedef değeri
36.570mn TL’dir.

Kaynak: Ziraat Yatırım

Google Play'den ücretsiz indirin
SİZ DE BİNLERCE YATIRIMCI GİBİ PARA & BORSA MOBİL UYGULAMASINI ÜCRETSİZ İNDİREREK GÜNCEL PİYASA YORUMLARINA ULAŞMAK İÇİN HEMEN BURAYA TIKLAYIN